Кредитные риски являются наиболее частой причиной банкротства банков, в связи с чем все регулирующие органы устанавливают стандарты по управлению кредитными рисками, то есть опасность, что дебитор не сможет осуществить процентные платежи или выплатить основную сумму кредита в соответствии с условиями, указанными в кредитном соглашении, является неотъемлемой частью банковской деятельности. Кредитные риски означают, что платежи могут быть задержаны или вообще не выплачены, что, в свою очередь, может привести к проблемам в движении денежных средств и неблагоприятно отразиться на ликвидности банка.
Банки предоставляют кредиты различным юридическим и физическим лицам из собственных и заемных ресурсов. Средства банка формируются за счет клиентских денег на расчетных, текущих, срочных и иных счетах; межбанковского кредита средств, мобилизованных банком во временное пользование путем выпуска долговых ценных бумаг и т. д. В то же время данные операции связанны с кредитными рисками, которыми подвергаются банки. Не смотря на инновации в секторе финансовых услуг, кредитный риск до сих пор остается основной причиной банковских проблем. Более 80 % содержание балансовых отчетов банков посвящено обычно именно этому аспекту управления рисками.
Конкретные меры по управлению кредитными рисками обычно включают три вида директив: первый вид — это директивы, направленные на ограничение или уменьшение кредитных рисков, например определяющие концентрацию и размер кредитов, кредитования, связанных с банком лиц, или превышение лимитов. Второй вид включает директивы по классификации активов. Сюда входит анализ вероятности погашения портфеля кредитов и прочих кредитных инструментов, включая начисление и не выплаченные проценты, которые подвергают банк кредитному риску. Третий вид включает директивы по кредитному резервированию — не только по портфелю кредитов, но также по всем другим активам, которые могут привести к убыткам.
Избежать кредитный риск позволяют тщательный отбор заемщиков, анализ условий выдачи кредита, постоянный контроль за финансовым состоянием заемщика, его способность (и готовность) погасить кредит. Выполнение всех этих условий гарантирует успешное проведение важнейшей банковской операции — предоставления кредитов. Очень важно, чтобы банки предоставляли необходимую информацию контролирующими организациями и другим заинтересованным лицам для того, того чтобы те могли правильно оценить финансовое состояние банков, так как у банков разных стран разные правила классификации кредитов, резервные требования, практика обращения с проблемными кредитами, а также степень профессионализма банковского руководства.